La pression des coûts et l’exigence croissante des clients conduisent à une évolution numérique de la banque privée et de la gestion de patrimoine. À long terme, cela conduira à une modernisation et à une démocratisation de la gestion du patrimoine.

Tout comme la numérisation a fondamentalement changé de nombreux modèles économiques de l’ancienne économie, elle laissera également son empreinte dans le secteur financier. Le secteur des cartes de crédit (Revolut) et les opérations de paiement (Apple Pay), qui ont déjà connu des changements notables, sont des exemples du début de cette évolution. Cette tendance à la numérisation est loin d’être terminée et il sera passionnant de voir comment les différentes industries vont évoluer à cet égard.

Il est intéressant de noter que la numérisation est passée jusqu’à présent pratiquement inaperçue dans l’un des domaines les plus passionnants du secteur financier, la gestion d’actifs. Les offres numériques n’ont pas encore eu le succès, apparemment en raison de l’importance du contact personnel avec le client, que les gens ont connu dans d’autres secteurs. Une réorientation ne se met en place que lentement, bien que le conseil personnel soit très coûteux et prenne beaucoup de temps. Toutefois, compte tenu des nombreux changements profonds qui s’annoncent pour la gestion des actifs, les innovations associées à la numérisation entraîneront à long terme la modernisation et la démocratisation du secteur.

Un nouvel acteur

Les conseillers en investissement automatisés, appelés Robo Advisors, effectuent les mêmes tâches qu’un gestionnaire d’actifs traditionnel. Toutefois, ils se distinguent d’un conseiller vivant en ce qu’ils ne sont constitués que de codes numériques et sont en principe toujours structurés de la même manière.

Toutefois, avant d’utiliser Robo Advisor, des stratégies d’investissement sont élaborées, soit en interne, soit par un partenaire externe. Dans l’étape suivante, les données individuelles du client, qui ont été déterminées numériquement au moyen d’un questionnaire, sont traitées pour former un profil de risque/rendement. La tâche du Robo Advisor consiste maintenant à utiliser ce profil risque/rendement pour calculer un portefeuille aussi rentable et fiscalement avantageux que possible et adapté au client individuel. Si le client décide d’investir, le Robo Advisor effectue alors les transactions nécessaires en guise d’étape finale. Après l’achat, le client a la possibilité de surveiller son portefeuille en ligne et de procéder à des ajustements si nécessaire.

Démocratisation du secteur des investissements

Les avantages des Robo Advisors sont évidents : les clients peuvent effectuer leurs transactions bancaires à tout moment et de n’importe où. En outre, les services de gestion des actifs de Robo Advisor ne coûtent qu’entre 0,25 et 0,35 % des actifs gérés par an. Les gestionnaires d’actifs traditionnels facturent des coûts beaucoup plus élevés, ce qui a un impact direct sur les performances.

Alors que les gestionnaires d’actifs traditionnels exigent un investissement d’au moins 500 000€, de nombreux Robo Advisors proposent leurs services pour aussi peu que 5 000 €.

Grâce à ces innovations, même les personnes disposant d’un budget d’investissement plus modeste ont la possibilité d’obtenir des conseils professionnels en matière d’investissement, ce qui conduit en fin de compte à une démocratisation des activités d’investissement.

Ces innovations numériques ont déjà permis d’abaisser les barrières à l’entrée dans le passé. Et grâce à des offres numériques, le commerce des valeurs mobilières est devenu beaucoup plus facile. Cela se reflète également dans le ratio des actionnaires américains. Alors qu’en 1952, seuls 4,2 % de tous les citoyens américains détenaient des actions, ce ratio avait déjà atteint 20 % en 1990, et en 2016, il était déjà de 25 %.

Plate-forme d’investissement numérique de la Suisse

Le gestionnaire d’actifs suisse a été lancé en 2016 et propose à ses clients une sélection de différentes stratégies développées par des gestionnaires d’actifs primés. Comme les entreprises de l’économie du partage, comme Airbnb ou Uber, il s’engage dans les technologies de pointe. En tant que plate-forme financière, la société combine les résultats de la théorie financière avec les dernières technologies et travaille avec des spécialistes de l’investissement qui ont fait leurs preuves.

Grâce à la nouvelle plateforme d’investissement numérique, les clients peuvent accéder facilement et à moindre coût à des stratégies d’investissement scientifiques et fondées sur des preuves. Alors qu’il y a quelques années, ces services étaient réservés aux clients fortunés, aujourd’hui, les intéressés ont la possibilité de profiter des services d’un gestionnaire de patrimoine avec un investissement même modeste. Ainsi, le modèle d’entreprise de Finance est un bon exemple de démocratisation du secteur financier !

Venu pour rester

La numérisation, qui ne fait que commencer dans le secteur des investissements, va entraîner des changements majeurs dans le secteur financier traditionnel. Toutefois, le succès futur de la concurrence numérique dépendra dans une certaine mesure de la structure d’âge du groupe de clients. Aujourd’hui, une grande partie des actifs immobilisés se trouve dans la tranche d’âge des plus de 65 ans. Ces personnes ont grandi avant le début de la numérisation et ont souvent des réserves sur les innovations techniques. La situation est bien différente pour les moins de 30 ans, qui sont plus réceptifs à l’innovation. Résultat : grâce à l’abaissement des barrières à l’entrée, de plus en plus de jeunes peuvent être attirés par la gestion des ressources numériques.

Compte tenu de ces aspects, il est clair que Robo Advisor ne disparaîtra pas aussi rapidement de la scène. Ils seront développés, améliorés et adaptés au marché. Mais il est également clair que l’homme continuera à prendre sa place dans la gestion des actifs. Car derrière chaque machine, il doit y avoir un être humain qui définit la stratégie. Parce que la stratégie est la vue d’ensemble, nous, les humains, ne voulons pas nous perdre dans les détails que Robo Advisor peut gérer seul.